← Back to Blog
Unit Link

Subdana Smartlink Allianz: Mana yang Paling Stabil, dan Berapa Biayanya

Prime Family Editorial · September 14, 2026
Subdana Smartlink Allianz: Mana yang Paling Stabil, dan Berapa Biayanya

Ringkasan 8 subdana Smartlink dari Fund Fact Sheet Allianz Agustus 2026: mana yang paling stabil, mana yang paling bergejolak, dan biaya top up, pengelolaan, serta pengalihan yang perlu dicek sebelum memilih.

Memilih subdana unit link sering dimulai dari satu pertanyaan: mana yang hasilnya paling tinggi? Padahal buat banyak orang, pertanyaan yang lebih penting adalah mana yang paling stabil, dan berapa biaya yang ikut terpotong setiap tahun.

Tulisan ini merangkum 8 subdana Smartlink dari Fund Fact Sheet PT Asuransi Allianz Life Indonesia edisi Agustus 2026. Semua angka kinerja bersifat kumulatif, sudah setelah biaya pengelolaan, dan berasal langsung dari lembar fakta tersebut.

Kesimpulan singkat

  • Paling stabil: Smartlink Rupiah Money Market Fund. Sejak diluncurkan tahun 2001, bulan terburuknya masih +0,05%. Artinya tidak pernah minus dalam satu bulan pun, dan hasilnya mengungguli tolok ukur.
  • Stabil untuk jangka menengah: Rupiah Fixed Income (obligasi rupiah) dan Dollar Managed (obligasi dolar). Bisa turun sampai sekitar 10% dalam sebulan saat krisis, tapi pulih dalam jangka menengah.
  • Untuk pertumbuhan jangka panjang: Balanced, Balanced Plus, dan Equity. Bulan terburuknya bisa minus 16% sampai 19%, jadi hanya cocok untuk dana 10 tahun ke atas.
  • Kurang menarik berdasarkan data saat ini: Rupiah Deposit Fund (hasilnya minus setelah biaya) dan MyTiger Aggressive Fund (jauh tertinggal dari tolok ukurnya, dana kelolaannya sangat kecil).

Rentang naik-turun tiap subdana

Cara paling sederhana melihat stabilitas adalah membandingkan bulan terburuk dan bulan terbaik sejak subdana diluncurkan. Makin pendek batangnya, makin tenang perjalanannya.

Bulan terburuk sampai terbaik, sejak diluncurkan−20%−10%0%+10%Money MarketDepositFixed IncomeDollar ManagedBalancedBalanced PlusEquityMyTiger Aggressive+0,05% s.d. +1,58%−0,15% s.d. +0,56%−9,36%+9,19%−10,66%+9,61%−17,27%+12,71%−16,64%+8,09%−19,00%+14,70%−17,65%+8,99%

Geser grafik ke samping →

Sumber: Fund Fact Sheet Smartlink, Agustus 2026. Merah: bulan terburuk. Hijau: bulan terbaik.

Profil 8 subdana, dari yang paling tenang

Smartlink Rupiah Money Market Fund
Pasar uangKonservatif
1 TAHUN+3,39%
3 TAHUN+12,43%
5 TAHUN+17,39%

Bulan terburuk +0,05% (Sep 2022). Biaya pengelolaan 1% per tahun. Dana kelolaan Rp409,78 miliar. Tolok ukur 1 tahun +3,03%.

Paling stabil. Tidak pernah minus dalam sebulan sejak 2001.

Smartlink Rupiah Fixed Income Fund
Obligasi rupiahModerat
1 TAHUN+0,45%
3 TAHUN+8,56%
5 TAHUN+14,24%

Bulan terburuk −9,36% (Okt 2008). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp1.582,48 miliar. Tolok ukur 5 tahun +26,84%.

Stabil untuk jangka menengah, tapi tertinggal dari tolok ukurnya.

Smartlink Dollar Managed Fund
Obligasi dolar ASModerat
1 TAHUN−0,01%
3 TAHUN+8,73%
5 TAHUN−0,09%

Bulan terburuk −10,66% (Okt 2008). Biaya pengelolaan 1% per tahun. Dana kelolaan USD21,67 juta. Kinerja dalam dolar AS.

Relevan untuk kebutuhan dalam dolar, misalnya sekolah di luar negeri. Hasil 5 tahun datar.

Smartlink Rupiah Deposit Fund
Pasar uangKonservatif
1 TAHUN−0,40%
3 TAHUN+0,19%
5 TAHUN−0,63%

Bulan terburuk −0,15% (Jul 2019). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp0,60 miliar. Tolok ukur 1 tahun +3,08%.

Naik-turunnya kecil, tapi hasilnya minus setelah biaya. Money Market lebih masuk akal.

Smartlink Rupiah Balanced Fund
Campuran, saham 25–50%Moderat
1 TAHUN−2,28%
3 TAHUN−1,88%
5 TAHUN+3,02%

Bulan terburuk −17,27% (Okt 2008). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp1.264,89 miliar. Tolok ukur 1 tahun −3,62%.

Lebih baik dari tolok ukur setahun terakhir, tapi 3 tahun terakhir masih minus.

Smartlink Rupiah Balanced Plus Fund
Campuran, saham 50–75%Moderat-Agresif
1 TAHUN−7,32%
3 TAHUN−16,00%
5 TAHUN−12,32%

Bulan terburuk −16,64% (Mar 2020). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp345,53 miliar. Tolok ukur 1 tahun −14,11%.

Ikut tertekan pasar saham. Untuk jangka panjang dan siap melihat nilai turun.

Smartlink Rupiah Equity Fund
Saham IndonesiaAgresif
1 TAHUN−9,41%
3 TAHUN−27,86%
5 TAHUN−27,89%

Bulan terburuk −19,00% (Okt 2008). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp4.866,92 miliar, terbesar di antara 8 subdana. Tolok ukur (IDX80) 1 tahun −19,40%.

Paling bergejolak. Setahun terakhir lebih baik dari indeks, 3–5 tahun tertinggal.

Smartlink MyTiger Aggressive Fund
Saham, tolok ukur ASEANAgresif
1 TAHUN−9,06%
3 TAHUN−31,47%
5 TAHUN−29,43%

Bulan terburuk −17,65% (Mar 2020). Biaya pengelolaan 2% per tahun. Dana kelolaan Rp1,87 miliar. Sejak peluncuran −49,95%, tolok ukur +15,97%.

Jauh tertinggal dari tolok ukurnya, dan dana kelolaannya sangat kecil.

Biaya yang perlu dicek

Kinerja di atas sudah dipotong biaya pengelolaan. Tapi di tingkat polis Smartlink Protection Life, masih ada biaya lain yang menentukan berapa uang Anda yang benar-benar bekerja.

Biaya top up5% dari setiap top upBerlaku untuk top up berkala maupun tunggal. Contoh: top up Rp10 juta, Rp500 ribu untuk biaya dan Rp9,5 juta masuk ke investasi.
Biaya pengelolaan investasi1% sampai 2% per tahunDipotong dari nilai dana dan sudah tercermin di harga unit. Menurut fact sheet: Money Market dan Dollar Managed 1%, lainnya 2%. Di Smartlink Protection Life, subdana tersedia dalam versi Class B dengan biaya maksimum 2% (Money Market Class B 1,5%).
Biaya akuisisi premi dasar40% → 20% → 0%40% dari premi dasar di tahun polis 1–3, 20% di tahun 4–6, dan 0% mulai tahun 7.
Biaya pengalihan dana5 kali gratis per tahunSelebihnya 1% dari dana yang dialihkan, minimum Rp100.000 per transaksi.
Biaya penarikan dari nilai premi dasar100% → 50% → 0%Faktor 100% di tahun 1–2, 50% di tahun 3–4, dan 0% mulai tahun 5. Tidak berlaku untuk penarikan dari saldo top up.
Biaya administrasiRp10.000 per bulanDengan autodebit, korespondensi email, dan polis elektronik. Tanpa ketiganya, Rp30.000 per bulan.
Selisih biaya 1% per tahun, dampaknya dalam 10 tahun (ilustrasi)±Rp162,9 juta±Rp148,0 jutabiaya 1% per tahunbiaya 2% per tahunRp100 juta, hasil 6% per tahun sebelum biaya. Hitungan: 1,05^10 dan 1,04^10. Bukan proyeksi.
Selisih sekitar Rp14,9 juta hanya dari beda biaya 1% per tahun.

Cara memilih sesuai jangka waktu

  • Dana untuk 1–3 tahun, atau porsi yang harus tetap tenang: Money Market.
  • Dana untuk 3–5 tahun: kombinasi Money Market dan Fixed Income.
  • Kebutuhan dalam dolar: Dollar Managed, dengan kesadaran bahwa kinerjanya dihitung dalam dolar.
  • Dana untuk 10 tahun ke atas, dan siap melihat nilai turun 15–20% dalam sebulan: Balanced, Balanced Plus, atau Equity, lebih baik dengan setoran bertahap.
  • Jangan terlalu sering berpindah. Pengalihan gratis hanya 5 kali per tahun, dan berpindah saat panik biasanya menjual di harga rendah.

Karena biaya akuisisi premi dasar besar di 6 tahun pertama, unit link paling masuk akal untuk rencana jangka panjang yang digabung dengan perlindungan jiwa. Untuk kebutuhan jangka pendek yang murni investasi, instrumen lain bisa lebih efisien. Baca juga tujuh kelas aset yang bisa diakses dari Indonesia dan hitungan biaya reksa dana vs indeks.

Yang bisa dibawa pulang

Kalau yang dicari stabilitas, data 25 tahun menunjuk ke Smartlink Rupiah Money Market. Untuk pertumbuhan, subdana saham dan campuran butuh waktu panjang dan mental yang siap melihat nilai turun. Apa pun pilihannya, cek juga biayanya: top up 5%, pengelolaan 1–2% per tahun, dan biaya awal polis.

Mau dibantu memilih kombinasi subdana yang sesuai jangka waktu dan profil risiko Anda? Dapatkan penawaran dari Prime Family, gratis.

Sumber: Fund Fact Sheet Smartlink edisi Agustus 2026 dan RIPLAY Umum Smartlink Protection Life, PT Asuransi Allianz Life Indonesia, berizin dan diawasi Otoritas Jasa Keuangan. Smartlink adalah produk asuransi yang dikaitkan dengan investasi (PAYDI). Kinerja masa lalu tidak mencerminkan kinerja masa depan. Nilai investasi dapat naik atau turun dan tidak dijamin. Biaya dapat berubah sesuai ketentuan polis. Tulisan ini ringkasan edukasi, bukan rekomendasi personal. Pilihan subdana disesuaikan dengan profil risiko Anda.

Comments

Sign in with your Weblu commenter account to leave a comment.

Commenter account

For you

Psikologi Uang #0 · Keuangan Itu Lebih Mirip Perilaku daripa…

Sep 11, 2026

Psikologi Uang #1 · Tidak Ada yang Gila, Kita Hanya Belajar …

Sep 11, 2026

Psikologi Uang #2 · Keberuntungan dan Risiko Adalah Saudara …

Sep 11, 2026

Psikologi Uang #3 · Kapan Uang Terasa Cukup?

Sep 11, 2026

Psikologi Uang #4 · Bunga Berbunga Terasa Tidak Masuk Akal, …

Sep 11, 2026

Psikologi Uang #5 · Menjadi Kaya dan Tetap Kaya Butuh Keahli…

Sep 11, 2026

Find

Unit Link Psikologi Uang Investor Cerdas Retirement Financial Planning Prime Family Perspective Wealth Protection Business Legacy Planning Pendidikan Utang Asuransi Jiwa Investasi Advisor PRO10 Perspective Perhitungan Pensiun Keluarga Dana Darurat